全球大类资产配置策略：关注新一轮中美博弈-251013-中信建投

报告摘要

核心观点：节后两个交易日A股市场波动较大，红利和稳定板块表现相对靠前，TMT和新能源板块领跌，但前期融资政策调整导致受中美关系利空影响，市场再度开启避险模式，投资者风险偏好回落，港股美股明显调整，黄金走强，铜短期来看中美博弈可能影响市场风险偏好，需要注意防范市场流动性风险；

核心要点

分析师：王程畅
分析师：李家俊
18.60%，最大回撤-8.25%。

报告信息

文件全名: 《全球大类资产配置策略：关注新一轮中美博弈-251013-中信建投-25页.pdf》
适合读者: 投资人行业研究员
核心数据: 绝对收益低风险组合，本年回报2.83%，最大回撤-2.20%。
18.60%，最大回撤-8.25%。
相对收益组合，本年回报31.53%，最大回撤-25.25%。
政策调整导致的情绪扰动预计有限。
全球多资产配置绝对收益@ 低风险：本周回报 0.26% ，本月回报 0.26%，本年回报 2.83%，年化收益率 4.78%， Alpha3.13% ，
核心议题: 资产配置

常见问题

《全球大类资产配置策略：关注新一轮中美博弈-251013-中信建投》主要包含哪些内容?

核心观点：节后两个交易日A股市场波动较大，红利和稳定板块表现相对靠前，TMT和新能源板块领跌，但前期融资政策调整导致受中美关系利空影响，市场再度开启避险模式，投资者风险偏好回落，港股美股明显调整，黄金走强，铜短期来看中美博弈可能影响市场风险偏好，需要注意防范市场流动性风险；核心数据:绝对收益低风险组合，本年回报2.83%，最大回撤-2.20%。;18.60%，最大回撤-8.25%。;相对收益组合，本年回报31.53%，最大回撤-25.25%。。

这份报告由哪家机构发布?

本报告由本报告由中信建投证券发布,发布于 2025 年。

这份报告覆盖哪一年、篇幅多大?

覆盖 2025 年,全文约 25。

这份报告是免费的吗?如何获取?

本报告免费查阅,登录资料宝后即可在线获取完整内容。

这份报告适合哪些读者?

适合投资人、行业研究员等读者参考。

报告涉及哪些关键议题?

重点分析了资产配置等议题。